Banca Popolare dell’Emilia Romagna comunica che la “Commission de Surveillance du Secteur Financier” del Lussemburgo ha approvato il prospetto di base relativo al proprio Programma pluriennale di Obbligazioni Bancarie Garantite di complessivi 5 miliardi di euro.
Questo strumento consentirà alla Banca popolare dell’Emilia Romagna di diversificare le forme di finanziamento a medio/lungo termine, inizialmente tramite operazioni di mercato aperto dell’Eurosistema.
Le Obbligazioni Bancarie Garantite verranno emesse direttamente dalla Banca popolare dell’Emilia Romagna. Gli obbligazionisti, come da normativa, beneficeranno anche di una garanzia a prima richiesta irrevocabile e non condizionata, rilasciata da Estense Covered Bond S.r.l. a valere su un portafoglio interamente costituito da mutui residenziali di elevata qualità, originati dalle banche del Gruppo BPER.
Il primo portafoglio ceduto a garanzia presenta un debito residuo complessivo pari a circa 1,1 miliardi di euro ed è caratterizzato da un’ampia granularità (debito residuo medio pari a 121,755 euro), da un elevato seasoning (circa 2 anni) e da un loan to value medio pari al 51%.
In data 1 dicembre, la Banca popolare dell’Emilia Romagna ha effettuato la prima emissione a valere sul Programma, per un ammontare di 750 milioni di euro, con scadenza a due anni e tasso variabile. Sulla base della qualità del portafoglio a garanzia e della struttura del Programma, all’emissione è stato assegnato il rating Aa2 da parte dell’Agenzia di rating Moody’s.
Il ruolo di Arranger del Programma e dealer dell’emissione è ricoperto da Royal Bank of Scotland plc. Gli advisor legali sono lo Studio legale Linklaters e lo Studio legale Chiomenti. La funzione di Asset Monitor è ricoperta da Deloitte Spa. Alla strutturazione dell’operazione ha contribuito Finanziaria Internazionale con funzione di supporto organizzativo.